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中国证监会发布衍生品行业首部部门规:章
北京5月15日电(记者陈康亮)据中国证监会15日消息,证监会制定并发布《衍生品交易监督管理办法(试行)》(下称办法),这是证监会监管的衍生品行业首部部门规章。
证监会有关部门负责人表示,办法进一步明确了衍生品市场的主要制度规则,对于规范衍生品交易行为、防范衍生品市场风险、促进衍生品市场稳步健康有序发展、保护交易者合法权益具有重要意义,有利于进一步发挥衍生品交易在管理风险、配置资源、服务实体经济等方面的积极作用。
办法规定的衍生品交易是指期货交易以外的,互换合约、远期合约和非标准化期权合约及其组合的交易。办法主要包括以下内容:
明确调整范围;明确衍生品市场管理风险、配置资源、服务实体经济的功能定位;明确参与衍生品交易及相关活动的各方应当遵守的基本原则,禁止通过衍生品交易实施违法违规行为;规范衍生品交易及其结算;加强交易者保护,明确交易者适当性标准,对衍生品交易提出账户实名制要求;加强衍生品市场基础设施监管;明确监督管理和法律责任。
加强衍生品经营机构监管,明确内部控制和风险管理要求,规定证券公司、期货公司申请开展衍生品交易业务应当符合最近6个月净资本持续不低于5亿元人民币等行政许可条件,同时规定中国证监会根据审慎监管原则,可以调整净资本最低限额,为根据监管需要对相关机构提出更高要求预留空间。
办法将自2026年11月16日起施行。自施行之日起,各相关主体开展衍生品交易及相关活动,应当符合办法规定,不符合规定的,不得新增业务,存量业务到期了结;衍生品交易业务行政许可的具体实施安排,中国证监会将另行予以明确。(完)
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